В понедельник американские индексы упали, так как инвесторы были настроены пессимистично из-за обвала на китайской бирже. S&P 500 опустился на 0.6% до 2067.64, был зафиксирован убыток в 10-ти его основных секторах, больше всего потеряли акции компаний энергетического сектора — минус 1.35%. Курс доллара понизился, Индекс ICE уменьшился на 0.75%. Заказы на товары общего пользования за июнь оказались лучше, чем ожидалось, — плюс 3.4%, однако рынок не принял эту информация в расчет. Значительных изменений в объемах коммерческих инвестиций и поставок не было. На этой неделе внимание инвесторов будет приковано к заседанию ФРС, на котором будет дана оценка текущей экономической ситуации, и по протоколу которого можно будет спрогнозировать дату повышения учетной ставки. По мере того как все больше компаний предоставляли отчеты по прибыли, предварительные оценки экспертов стали менее пессимистичными: теперь ожидается, что выручка корпораций из списка S&P 500 сократится на 0.3%, а чистая прибыль — на 3.9%. Поэтому акции и в дальнейшем могут остаться переоцененными. Текущее соотношение Р/Е или цены акции к прибыли на акцию за 12 месяцев сейчас составляет 16.9, это выше десятилетнего среднего значения 14.7. Сегодня в 14:00 СЕТ выйдет майский индекс Case-Shiller, предварительный прогноз — благоприятный. В 14:45 СЕТ Markit опубликует предварительный производственный PMI и PMI в сфере услуг (данные за июль); прогноз — нейтральный. В 15:00 CET будут анонсированы предварительный производственный индекс от Резервного банка Ричмонда и июльский индекс потребительского доверия от организации Conference Board; прогноз — негативный.
Европейские индексы понизились вслед за китайскими. Евро достиг двухнедельного максимума благодаря хорошим макроэкономическим данным по Германии и увеличению спроса на безопасные активы. Stoxx Europe 600 упал на 2.2%, немецкий DAX 30 и французский CAC 40 - на 2.6%. Убытки в секторах, привязанных к экспорту в Китай (автостроение, сырье, энергоресурсы, товары промышленного назначения), составил от 1.3% до 2.8%. Сегодня в 09:30 CET в Великобритании выходит предварительный ВВП за второй квартал; прогноз — благоприятный. Из еврозоны важной экономической информации не ожидается. Завтра в 07:00 СЕТ в Германии будет опубликован июльский индекс потребительского доверия от агентства Gfk; прогноз — нейтральный.
Индекс Nikkei закрылся в минусе на 0.1%, а йена укрепилась благодаря росту спроса на безопасные активы. Инвесторы беспокоятся, что замедление экономики Китая негативно скажется на японских экспортерах. Завтра в 00:50 СЕТ в Японии выйдут июньские показатели розничной торговли, прогноз — негативный.
В понедельник китайские индексы обвалились на 8% (сильнейший убыток за 8 лет) и продолжают падать сегодня. Представители Народного банка Китая сообщили, что планируют влить в денежный рынок 50 миллиардов юаней ($8.05 миллиардов), это его самая большая операция обратного РЕПО, проведенная с 7-го июля в момент последнего обвала на биржах. Также Банк Китая заявил, что прибегнет к дополнительным инструментам финансового стимулирования, чтобы сохранить высокий уровень ликвидности. Эксперты полагают, что это означает еще больше денежных интервенций.
Цена на нефть сегодня продолжили снижаться после того, как в понедельник закрылись на минимуме середины марта. Основная причина — беспокойство инвесторов по поводу сокращения спроса на энергоносители в Китае. Также на настроение рынка оказал влияние отчет Baker Hughes, согласно которому количество работающих в США добывающих установок на прошлой неделе выросло на 21-у штуку. Это может только увеличить избыточное предложение на рынке нефти.
Сегодня фьючерс на медь корректируется. Напомним, что вчера он упал до минимума за 6 лет, так как участники рынка посчитали, что из-за кризиса на китайских фондовых рынках спрос на металл упадет. Стоит отметить, что страна является самым крупным мировым потребителем меди.