США и Иран снова конфликтуют, а ФРС готовится повысить процентные ставки - 7.9.2026

Старший эксперт аналитического отдела

Cтатьи:258

Обзор сегодняшнего рынка

AUD/USD — Инвесторы покупают австралийский доллар
Биткоин — Bitcoin ETF от BlackRock в последнее время закупает много биткоинов
ASX 200 — Инвесторы покупают акции энергетических компаний
Цены на нефть Brent растут
XAU/USD — Центральные банки, в основном Китай, все этот год последовательно покупают золото

Горячие новости дня

США и Иран снова вступили в конфликт. США за выходные нанесли удары по иранским нефтяным танкерам, заявив, что Иран первым открыл огонь по американским кораблям.

В пятницу вышел отчет о занятости в США, который показал значительно лучше ожидаемого результата: было создано гораздо больше новых рабочих мест, чем предсказывали экономисты. Хорошая новость — больше рабочих мест. Но инвесторы восприняли это иначе: сильная экономика означает, что ФРС скорее всего повысит процентные ставки в ближайшее время. Повышение ставок плохо сказывается на ценах акций, особенно дорогих технологических компаний.

Между тем, сегодня в Азии инвесторы активно покупают акции компаний, связанных с ИИ и чипами для компьютеров, благодаря хорошим новостям от американских чиповых компаний на прошлой неделе. Nvidia, Dell и Broadcom все сообщили о сильных результатах прошлой недели, что свидетельствует о продолжающемся росте спроса на AI-чипы, и это вселило уверенность инвесторов в дальнейшем приобретении акций в этой сфере.

Открыть счет Попробуйте демо счет

Новости Форекс

AUD/USD — Инвесторы покупают австралийский доллар потому что австралийский центральный банк, скорее всего, скоро повысит свою ставку, что делает владение австралийским долларом более выгодным. В то же время люди покупают доллары США из-за опасений по поводу войны, упомянутых выше. Таким образом, эти два давления на покупки взаимно компенсируют друг друга.

EUR/GBP — здесь происходит ничего особенного, нет реальных новостей, поэтому цена просто остается неподвижной.

EUR/USD — евро держится стабильно, потому что люди ожидают, что Европейский центральный банк тоже повысит ставки на следующем заседании. Это дает евро достаточно поддержки, чтобы противостоять силе доллара США.

USD/JPY — обе валюты сейчас имеют свои причины для покупки: доллар из-за возможных повышений ставки ФРС, йена потому что Банку Японии тоже может понадобиться поднять ставки (они уже вмешались на прошлой неделе, чтобы остановить слишком слабый курс йены). Ни одна сторона явно не выигрывает, поэтому обменный курс застрял посередине.

Новости фондового рынка

ASX 200 — Инвесторы покупают акции энергетических компаний потому что рост цен на нефть означает большую прибыль для этих компаний. Но в то же время они продают акции, которые страдают от повышения процентных ставок. Эти факторы компенсируют друг друга, поэтому индекс почти не изменился.

Dow Jones снизился в пятницу — инвесторы продавали акции, потому что сильный отчет по занятости сделал более вероятным повышение ставки ФРС, а повышение ставок — плохие новости для цен на акции.

GB 100 / FTSE 100 также снизились в пятницу: рост цен на нефть увеличивает опасения по поводу инфляции, а рост доходности облигаций — оба фактора снижают готовность инвесторов платить высокие цены за акции.

Nasdaq содержит большинство технологических акций, и именно технологические акции страдают больше всего при возможном росте процентных ставок. Немногочисленные крупные технологические компании сейчас составляют около трети всей стоимости американского фондового рынка, поэтому, когда инвесторы нервничают, эти акции сильно влияют на индекс. Именно это произошло в пятницу.

Nikkei вырос почти на 2%. Инвесторы покупали японские компании в сфере чипов и технологий, такие как SoftBank и Advantest, после хороших результатов американских чип-компаний на прошлой неделе.

S&P 500 снизился в пятницу по той же причине, что и Dow и Nasdaq — инвесторы продавали акции из-за опасений повышения ставки, хотя коммунальные и базовые отрасли держались лучше остальных, потому что они менее подвержены влиянию процентных ставок.

Новости товарного рынка

Цены на нефть Brent растут потому что инвесторы считают, что существует реальный шанс нарушения поставок нефти, а не только потому, что новости звучат пугающе. Когда страна действительно начинает атаковать нефтяные танкеры, покупатели предполагают, что нефть может действительно перестать поступать, поэтому они повышают цену сейчас, а не ждут.

Нефть WTI — та же история, что и Brent, страх, что боевые действия на Ближнем Востоке перекроют реальные поставки нефти.

Новости рынка золота

XAU/USD — Центральные банки, в основном Китай, все этот год последовательно покупают золото, независимо от того, как меняется цена. Они делают это для диверсификации своих резервов, в основном чтобы не держать слишком много какой-либо одной валюты.

Инвесторы в ETF, напротив, более чувствительны к процентным ставкам. Они покупали много золота, когда казалось, что ФРС снизит ставки, но в последнее время начали продавать, потому что золото не приносит дохода, и когда ставки могут вырасти, держать наличные или облигации становится более привлекательным, чем держать золото.

Сейчас стабильные покупки центральных банков и более нервные продажи ETF примерно уравновешивают друг друга, поэтому цена на золото почти не меняется, несмотря на все новости о войне.

Крипто

Биткоин — Bitcoin ETF от BlackRock в последнее время закупает много биткоинов, на более чем 700 миллионов долларов за один день, что является крупнейшей дневной покупкой с января. Но эти покупки происходят волнами, большой день покупок часто сменяется днем продаж, поэтому этого недостаточно, чтобы цена стабильно росла. Трейдеры готовы покупать, когда цена падает, но каждый раз, когда цена приближается к 80 000–82 000 долларов, она отталкивается назад, что мешает людям становиться более агрессивными в своих покупках.

Эфириум — инвестиционные фонды тоже покупают Эфириум, в приличных объемах. Пока что он просто следует за той же волной покупок активов, которая влияет на Биткоин.