Фондовый рынок США ждет данных по рынку труда и корпоративной отчетности - 1.4.2020

Фондовый рынок США скорректировался вниз

Во вторник котировки американских акций понизились. От своего минимума 23 марта индекс S&P 500 отскочил на 21%. Это движение было в рамках технической коррекции до 2-го уровня Фибоначчи после падения на 35% от февральских максимумов. Для дальнейшего роста необходимы какие то фундаментальные причины. Инвесторы пока не готовы рисковать и, скорее всего, будут ждать корпоративной отчетности за 1-й квартал 2020 года, которая начнет публиковаться в США со следующей недели. На этой неделе, в пятницу выйдут важные данные по американскому рынку труда и показатель занятости (Non-farm Payrolls) за март. Ожидается, что он будет самым плохим с июня 2010 года (-100 тыс. рабочих мест). Индексы S&P 500 (-1,6%), Nasdaq (-0,95%) и Dow Jones Industrial Average (1,84%) вчера понизились. Сейчас их фьючерсы торгуются с заметным понижением до (-3%). За 1-й квартал 2020 года индекс S&P 500 обвалился почти на 20%, что стало самым значительным квартальным снижением с 1987 года. Основной причиной для этого стала пандемия Covid-19. Лидерами падения вчера стали компании коммунальных услуг и сектора недвижимости. Акции энергетических компаний выросли благодаря заявлению президента США Дональда Трампа о переговорах с Россией и Саудовской Аравией по поводу регулирования добычи нефти. Во вторник оборот американских бирж оказался составил 13,1 млрд. акций. Это меньше 20-дневного среднего уровня 15,7 млрд акций. Сегодня в США выйдет индекс деловой активности за март ISM Manufacturing и затраты на строительство Construction Spending за февраль. Индекс доллара биржи ICE сегодня вырос. Особо позитивных новостей для него не было. Пока это похоже на техническую коррекцию после мощного обвала, вызванного заявлением ФРС на прошлой неделе о выделении 2 трлн на помощь американской экономике.

Европейские фондовые индексы сегодня продолжают снижаться

Европейские акции вчера упали. Данные по рынку труда Германии за март оказались хуже прогнозов. Банк Citigroup прогнозирует падение мирового ВВП на 1,6% в 2020 году и сокращение дивидендов европейских компаний на 50%. Ранее ЕЦБ разрешил европейским банкам совсем не выплачивать дивиденды и направить средства на увеличение собственного капитала. С аналогичным заявлением выступил и Банк Англии. Сегодня акции британского банка HSBC упали на 9%. Общеевропейский фондовый индекс EU STOXX 50 продолжил свое падение. Этому способствовало снижение экономического индикатора деловой активности в промышленности Еврозоны IHS Markit's manufacturing за март до минимума с 2012 года. При этом в Италии manufacturing PMI обвалился до 11-летнего минимума. Существенным негативным фактором стало сохранение высоких темпов прироста больных коронавирусом в Европе. Котировки EUR/USD сегодня падают 3-й день подряд на фоне слабой макроэкономической стаистики и увеличения числа заболевших короновирусом в основных европейских странах.

Nikkei снижается 2-й день подряд вместе с другими мировыми индексами

Все азиатские индексы сегодня в основном понизились. Вырос австралийский индекс S&P/ASX 200 в ожидании восстановления цен на нефть и другое сырье. Nikkei упал на 4,5% на фоне слабых макроэкономических данных. Индикаторы Nikkei Japan PMI Manufacturing и Tankan Large Manufacturing опустились до минимумов с 2013 года. Однако стоит отметить, что они оказались все же лучше предварительных прогнозов. Банк Goldman Sachs понизил совокупный прогноз операционной прибыли в этом году 7 крупнейших автопроизводителей на 22%. Акции Toyota Motor подешевели почти на 3%. Гонконгский индекс Hang Seng сегодня упал на 2,3%.

Brent сегодня сделал новый минимум

Котировки фьючерсов Brent сегодня опускались ниже $25 за баррель. Таким образом, участники рынка пока не отреагировали на заявление президента США Дональда Трампа о его переговорах с лидерами России и Саудовской Аравии о необходимости согласовать объемы добычи нефти и стабилизировать цены. Для инвесторов более важными оказались данные о значительном увеличении запасов нефти в США за неделю на 10,5 млн. баррелей. Это намного больше прогноза 4 млн. Отметим, что консенсус-прогноз аналитиков для средней цены Brent за весь 2020 год сейчас составляет $37,7 за баррель. Это ниже фактической средней цены с начала года (за 3 месяца), которая пока равна $47,2, но заметно выше текущих котировок. Основной причиной падения мировых цен на нефть является сокращение спроса на фоне карантина из-за пандемии Covid-19 практически во всех странах мира.