لغزش بازارها در پی آمار اقتصادی مایوس کننده - 2.10.2014

پس از انتشار گزارشی که نشان داد فعالیت تولید ایالات متحده در ماه سپتامبر بیشتر از حد انتظار کند شده است، بازارهای ایالات متحده در روز چهارشنبه ریزش پیدا کردند. شاخص تولید متعلق به ISM از رقم 59% در ماه اوت که بالاترین رقم طی سه ماه اخیر است به رقم 56.6% در ماه سپتامبر رسید در حالیکه پیش بینی می شد که رقم 58.5 اعلام گردد. گزارش مایوس کنندۀ ISM به دنبال گزارش اشتغال ADP منتشر شد که نشان داد 213هزار شغل در بخش خصوصی در ایالات متحده اضافه شده اند که طبق انتظارات بود. گزارش دیگری که از سوی وزارت بازرگانی ایالات متحده منتشر شد حاکی از آن بود که مخارج ساخت و ساز در پروژه های ساخت و ساز ایالات متحده بطور غیرمنتظره ای در ماه اوت کاهش داشته اند. با توجه به ضعف اقتصاد جهانی و افزایش ارزش دلار که موجب کاهش تقاضا شده است، غیرمنتظره نبود که فعالیت تولید کاهش پیدا کند. تحلیل گران بر این باورند که سرعت رشد تولید ناخالص داخلی همچنان باید بالاتر از میانگین دو سالۀ 2.2% باقی بماند و به سطح سلامت 3.5% برسد. شاخص (Dow Jones Industrial Average (DJI با 239.19 واحد معادل 1.4% سقوط به 16,804.71 واحد رسید که پایین تر از میانگین 50 روزه است. این شاخص پس از رسیدن به رکورد صعودی اش در 19 سپتامبر 2.75% سقوط کرده است. شاخص (S&P 500 (SPX با 26.13 واحد معادل 1.3% سقوط به 1946.16 واحد رسید که در این بین شرکت های تولید کنندۀ مواد و تولید صنعتی پیشرو در سقوط ارزش سهام بودند.

گزارش های اقتصادی ای که دیروز در اروپا منتشر شدند نیز مثبت نبودند و باعث شدند بازارها بیش از پیش ریزش پیدا کنند. شاخص مدیران خرید متعلق به Markit برای آلمان تا 49.9 افت کرد که پایین تر از حدفاصل 50 است و نشان می دهد که این کشور در رکود به فرانسه ملحق شده است. شاخص مدیران خرید انگلیس به رقم 51.6 افت کرد در حالیکه اقتصاددانان انتظار داشتند رقم 52.7 اعلام شود. امروز در ساعت 13.45 CET بانک مرکزی اتحادیۀ اروپا تصمیم اش را دربارۀ نرخ بهره اعلام می کند و متعاقباً ماریو دراقی، رئیس این بانک، در ساعت 14:30 CET در یک کنفرانس خبری سخنرانی خواهد کرد. انتظار نمی رود که بانک مرکزی اتحادیۀ اروپا نرخ بهره اش را تغییر دهد. کارشناسان انتظار دارند که این بانک برنامۀ خرید اوراق بهادار با پشتوانۀ سرمایه اش را برای دو سال آینده به 200 تا 300 میلیون یورو برساند. همچنین انتظار می رود که ماریو دراقی جزئیاتی از این برنامه ارائه دهد. بانک مرکزی اتحادیۀ اروپا این اوراق بهادار را با درجه ای پایین تر از استاندارد معمولی اش برای وثیقه می خرد و آلمان و دیگر کشورها نیز نگرانی خود را در این مورد ابزار کرده اند. اما گزارش های اقتصادی مایوس کننده که این هفته منتشر شدند اکثریت اعضای هیئت رئیسۀ بانک مرکزی اتحادیۀ اروپا را قانع کردند که اکنون زمان اقدام است. افت تولید و کاهش تورم به 0.3% که بسیار از نرخ هدف میان مدت 2% که از سوی بانک مرکزی اتحادیۀ اروپا تعیین شده است فاصله دارد، از جملۀ این آمار مایوس کننده به شمار می روند.

پس از آنکه عربستان سعودی قیمت فروش رسمی اش برای نوامبر به تمام مناطق را کاهش داد، قیمت نفت دیروز کاهش پیدا کرد. قیمت نفت برنت برای تحویل در ماه نوامبر با 51 سنت معادل 0.5% کاهش در پایان روز معاملات آتی اروپا ICE در لندن به 94.16 دلار در هر بشکه رسید. دیروز بازار در پایین ترین سطح از 28 ژوئن 2012 تاکنون بسته شد. حجم تمام معاملات آتی انجام شده در نیویورک در ساعت 3.24 بعد از ظهر 19% بالاتر از میانگین 100 روزه بود. قیمت ها در فصل گذشته 16% کاهش داشت و امسال 15% افت پیدا کردند. Aramco که یک شرکت نفتی عربستانی است، قیمت های نفت سبک عرب برای نوامبر را بین 20 سنت و 1.20دلار در هر بشکه کاهش داد. کاهش قیمت توسط تولیدکنندۀ مهم نفت به دلیل ضعف تقاضای جهانی علامتی است از اینکه آنها برنامه ای برای کاهش تولید ندارند و در عوض تلاش می کنند سهم شان در بازار را افزایش دهند.

به دلیل خشکسالی در استرالیا و کاهش صادارت گندم از سوی روسیه که نشان دهندۀ احتمال کمبود عرضه برخلاف انتظارات در مورد رسیدن تولید جهانی به یک رکورد است، قیمت گندم برای دومین روز متوالی افزایش پیدا کرد. قیمت آتی گندم برای تحویل در ماه دسامبر در معاملات شیکاگو (CBT) با 0.9% افزایش به 4.835دلار در هر بوشل رسید اما پس از آن در ساعت 2:15 بعد از ظهر در سنگاپور در قیمت 4.8225 دلار معامله شد. قیمت ها در 25 سپتامبر به 4.6625 دلار افت پیدا کردند که کمترین قیمت برای فعال ترین قرارداد از ژوئن 2010 تاکنون محسوب می شود. صادارت از سوی روسیه پس از آن کاهش یافت که قیمت های داخلی تحت تاثیر بحران اکراین افزایش پیدا کردند. قیمت آتی ذرت برای تحویل در ماه دسامبر از رقم 3.2125 دلار در روز گذشته به 3.215 دلار در هر بوشل رسید. دیروز قیمت ها همچنین به 3.1825 رسیدند که پایین ترین سطح از سپتامبر 2009 تاکنون می شود. قیمت آتی دانۀ سویا برای تحویل در ماه نوامبر با 0.1% افزایش به 9.18 دلار در هر بوشل رسید در حالیکه دیروز به 9.04 دلار رسیده بود که پایین ترین سطح برای فعال ترین قرارداد از ژوئیه 2010 تاکنون به شمار می رود.